Philippi Prietocarrizosa Ferrero DU & Uría cerró dos asesorías del área financiera
Las transacciones abarcan una emisión internacional de deuda de Avianca y un financiamiento estructurado para un proyecto de infraestructura energética clave para el país
23 de febrero de 2026Contenido
La firma Philippi Prietocarrizosa Ferrero DU & Uría, PPU, cerró recientemente dos asesorías en el mercado financiero que involucraron a emisores, bancos e inversionistas internacionales, y que reflejan la sofisticación de las operaciones transfronterizas en Colombia. Las transacciones, concluidas a mediados de febrero de 2026, abarcan una emisión internacional de deuda de Avianca y un financiamiento estructurado para un proyecto de infraestructura energética clave para el país.
En la primera operación, PPU actuó como asesor legal local de Citigroup Global Markets Inc., Deutsche Bank Securities Inc., J.P. Morgan Securities LLC, Barclays Capital Inc., Morgan Stanley & Co. LLC, Crédit Agricole Securities (USA) Inc., Goldman Sachs & Co. LLC y BNP Paribas Securities Corp., en su rol de compradores iniciales y joint bookrunners, en la oferta de Avianca de US$600 millones en Notas Senior garantizadas con vencimiento en 2031, junto con un retap adicional por US$150 millones de los mismos títulos.
La emisión, realizada bajo la Regla 144A y la Regulación S, permitió refinanciar parte de su deuda con vencimiento en 2028 y fortalecer su estructura financiera.
Los abogados involucrados fueron Hernando Padilla (socio), Ximena González, Luis Torres, Neider Londoño, Manuela Arenas y Juan Camilo Pachón (asociados).
La firma también asesoró a Gramercy Funds Management LLC en un financiamiento holdco garantizado por US$30 millones otorgado a Pio SAS Puertos Inversiones y Obras SAS, destinado a apoyar su inversión en el proyecto de la Regasificadora del Pacífico. La transacción, documentada bajo ley de Nueva York y respaldada por un paquete de garantías bajo ley colombiana, se cerró el 16 de febrero de 2026 y refuerza el papel de Colombia como destino de inversión en proyectos estratégicos de energía, así como la experiencia de PPU en operaciones financieras complejas.
En esta operación estuvieron involucrados Padilla, González, José María Beneyto, Arenas, Londoño, Pachón y María Alejandra Rueda (asociados).